ETFと個別株はどっちがおすすめ？メリット・デメリットの違いを解説

「市場全体に投資するETF」と、「特定の企業に投資する個別株」。投資信託より効率よく資産を増やすために、ETFや個別株に挑戦する方は多いです。

しかし、いざステップアップしようと思っても、自分にとってETFと個別株のどちらが向いているのかがわからず、なかなか挑戦できない方もいるでしょう。

事実として、どちらを選ぶべきかは自身のリスク許容度や投資目的によって異なります。

そこで本記事では、ETF投資と個別株投資の違いを解説し、それぞれ向いている人を紹介します。

老後やライフイベントに向けて資金を確保するための参考にしてみてください。

ETFと個別株はどっちが良いのか【結論】
- ETF投資が向いている方｜低リスクでも積極的に利益を狙う方
- 個別株投資が向いている方｜ハイリスクハイリターンを狙う方
ETFと個別株の違い
ETFと個別株のメリット・デメリット
ETF投資と個別株投資で利益を狙うコツ
まとめ

ETFと個別株はどっちが良いのか【結論】

ETFと個別株のどっちが良いのかは、個人の投資目的とリスク許容度によって異なります。おもなおすすめパターンは、それぞれ以下のとおりです。

ETF投資が向いている方｜低リスクでも積極的に利益を狙う方
個別株投資が向いている方｜ハイリスクハイリターンを狙う方

それぞれの強みを知って、自分にあった投資先を見つけましょう。

ETF投資が向いている方｜低リスクでも積極的に利益を狙う方

ETF投資は、分散投資のメリットは維持しつつ、投資信託より柔軟な運用をしたい方におすすめです。ETF投資が向いている人のおもな特徴を、以下に列挙しました。

少額から投資を始めたい方
市場全体の成長に投資したい方
分散投資でリスクを抑えたい方
投資初心者で銘柄選びに自信がない方
忙しくて銘柄分析の時間が取れない方
長期的に安定したリターンを狙いたい方
手間をかけずにほったらかし運用をしたい方

ETFは1つの商品で複数の銘柄に分散投資できるため、個別株投資に比べて価格変動リスクを抑えられます。

また、投資信託との違いとして、株式市場が開いている時間帯ならリアルタイムで売買できるのがETFの特徴です。

加えて、投資信託の価格は1日1回の「基準価額」が定められますが、ETFの価格は常に変動しているため、市場の動きを見ながら売買できる柔軟性がETFの強みだと言えます。

個別株投資が向いている方｜ハイリスクハイリターンを狙う方

リスクを取ってでも大きなリターンを狙いたい方には、個別株投資が向いています。個別株投資が向いている人のおもな特徴は、以下のとおりです。

大きなリターンを狙いたい方
特定の企業や業界に詳しい方
企業分析や銘柄選びが得意な方
すでに投資経験を積んでいる方
投資に時間と労力をかけられる方
株主優待や配当金を楽しみたい方

個別株の最大の魅力は、企業が成長すると資産が爆発的に増える可能性があることです。特定企業のみに投資しているため、株の値動きが自分の資産状況にダイレクトに反映されます。

値下がり時の損失は大きくなりますが、その分値上がり時には大きなリターンを期待できるのが特徴です。また、株主優待や配当金も個別株独自のメリットです。

ETFと個別株の違い

ETFと個別株の違いを以下の6つの項目ごとに解説します。

投資対象
収益の仕組み
リスク&リターン
運用コスト
税金面
購入金額

両者の違いを知ることで、自分に合った投資方法が見つかるでしょう。

投資対象

ETF投資と個別株投資では、投資対象が異なります。詳細を下表にまとめました。

項目	ETF投資	個別株投資
投資先	複数銘柄をまとめたパッケージ商品	特定1社の株式のみ
分散性	高い（1銘柄で数十〜数百社以上の銘柄に投資できる）	低い（自分で複数銘柄に投資する必要あり）

基本的な違いは、パッケージで投資するか、個別に投資するかです。

ETFは複数銘柄をまとめたパッケージ商品なので、1銘柄のみでも分散効果が期待できます。

一方、個別株投資は特定の企業のみに投資する方法であり、自分で複数銘柄に投資しない限りリスク分散ができません。

収益の仕組み

収益の仕組みについても、ETF投資と個別株投資で異なります。各投資先で狙える利益は、それぞれ以下のとおりです。

ETF投資	個別株投資
・値上がり益・分配金	・値上がり益・配当金・株主優待

ETFを運用していると、決算ごとに分配金（運用によって企業が得た収益のなかで投資家に支払う資金）が支払われるケースがあります。

ただし、なかには投資資金の払い戻し（特別分配金）である場合があるので、必ずしも利益になるとは限りません。

対して、個別株には配当金を出している企業があり、決算ごとに副収入を得られます。

なかには株主優待（企業が株主に対して優待の商品やサービスを贈る制度）を実施している企業もあるため、個別株は持っているだけでも利益を得られる可能性があります。

リスク&リターン

ETF投資と個別株投資では、リスクとリターンも異なります。両者のおもな違いを下表にまとめました。

項目	ETF投資	個別株投資
リスク	低〜中（ミドルリスク）・複数への投資によりリスク分散が可能・企業の倒産による損失リスクが低い	中〜高（ハイリスク）・企業が倒産すれば資産価値が一気に下がる・トレンドや業績の悪化による暴落リスクが高い
リターン	中（ミドルリターン）組入銘柄全体の平均値	中〜高（ハイリターン）単一企業の株価上昇がそのまま資産アップとなる

ETFは個別株よりリスク分散をしているので、損失リスクも低めです。損失リスクを抑えているため、リターンも平均並みとなるでしょう。

個別株は「投資先の倒産リスク」や「トレンドによる暴落リスク」を伴いますが、株価が上昇すると自分の資産アップに直結します。

運用コスト

ETF投資と個別株投資では、下表のように運用にかかるコストが異なります。

項目	ETF投資	個別株投資
時間的コスト	低い（銘柄分析の手間が少ない）	高い（企業分析や情報収集が必須）
金銭的コスト	・売買手数料・信託報酬	売買手数料

ETFはあらかじめ複数銘柄をまとめた商品なので、リスク分散を目的とした銘柄選びの手間はかかりません。

ETFの時間的コストの低さは、忙しい会社員や主婦向けの強みだと言えます。ただ、証券会社などに銘柄選定や運用を任せる仕組みのため、保有しているだけで「信託報酬」という管理手数料が発生します。

対して、個別株は運用も銘柄選びも自分で行う必要があるため、運用にかかる金銭的コストを抑えられます。

投資経験のある方や銘柄選びに時間の取れる方は、個別株の方が効率的に利益を狙えるでしょう。

税金面

税金面において、ETF投資と個別株投資にはほとんど違いはありません。どちらも売却益の20.315%が税金として発生し、売却の際に自動で証券会社に支払います。

ただし、ETFの「分配金」と個別株の「配当金」は、それぞれ課税の仕組みが異なります。

	種類	概要	課税のタイミング
分配金（ETF）	普通分配金	運用で生じた利益から支払われる分配金	課税（受け取り時に自動で差し引かれる）
分配金（ETF）	特別分配金（元本払戻金）	投資信託の購入にかかった元本から支払われる分配金	非課税
配当金（個別株）		株主に支払われる現金	課税（受け取り時に自動で差し引かれる）

分配金については、こちらの「新NISAの再投資型とは？受取型とどっちを選ぶべきかを解説」の記事で詳しく解説しています。

購入金額

購入金額については、ETF投資と個別株投資で以下のような違いがあります。

項目	ETF投資	個別株投資
初期投資額	数千円〜数万円程度	数万〜数十万円程度

ETFは数千円から購入できるものが多いため、個別株より挑戦しやすいでしょう。対して、個別株は原則として単元株（100株）単位での購入となるため、数万〜数十万円以上の初期投資が必要です。

ただし、いまではネット証券で「1株単位」で買えるサービスもあるので、両者の投資ハードルは低くなっています。

ETFと個別株のメリット・デメリット

ETF投資と個別株投資のメリット・デメリットを以下の表にまとめました。

項目	ETF投資	個別株投資
メリット	・銘柄分析の手間が少ない・1銘柄で分散投資ができる・倒産リスクが限りなく低い・リアルタイム売買により柔軟に運用できる	・ハイリターンを狙える・株主優待を受けられる・特定の企業を応援できる・配当金で副収入を期待できる
デメリット	・個別株より狙えるリターンが低い・株主優待や配当金を受けられない・信託報酬（運用手数料）が発生する	・損失リスクが高い・銘柄分析に時間と専門知識が必要・倒産で株価がゼロになるリスクがある